從供需寬松到供不應(yīng)求 中國LNG何去何從？

　　編者按：近年來，隨著造船技術(shù)的發(fā)展以及海運(yùn)安全的提升，LNG貿(mào)易不斷繁榮，使天然氣市場打破區(qū)域性的束縛日趨全球化。目前，我國引領(lǐng)亞洲LNG進(jìn)口需求回彈，帶動(dòng)全球LNG貿(mào)易增速重回兩位數(shù)，市場仍在買方機(jī)遇期，但未來需求增長的不確定性因素較多。多位專家表示，亞洲LNG市場供過于求的狀況將持續(xù)至2023年，之后可能出現(xiàn)供不應(yīng)求。本文將從供需角度判斷市場趨勢，探討未來在LNG供不應(yīng)求的背景下，我國的應(yīng)對(duì)之策。

（資料圖片 來源互聯(lián)網(wǎng)）

　　隨著LNG貿(mào)易的快速發(fā)展，區(qū)域間天然氣市場聯(lián)動(dòng)增強(qiáng)，全球化的趨勢日益明顯。多家機(jī)構(gòu)判斷，未來幾年亞太區(qū)LNG市場將維持供需寬松，但不乏短期因素推動(dòng)市場回歸平衡，由于需求有望保持中高速增長，市場將在2023年左右實(shí)現(xiàn)再平衡甚至轉(zhuǎn)入供不應(yīng)求。

　　2017年，我國受“煤改氣”影響，下游用戶需求突增，LNG進(jìn)口量比上年增加1244萬噸，增幅高達(dá)46%，超過韓國成為全球第二大LNG進(jìn)口國，面對(duì)不斷變化的LNG市場，我國應(yīng)如何應(yīng)對(duì)？

　　觀察

　　未來3-5年LNG市場或?qū)⒊掷m(xù)供需寬松

　　目前雖處市場淡季，但東北亞LNG進(jìn)口現(xiàn)貨價(jià)格已上漲至10美元/百萬英熱，引發(fā)市場目前供需緊張的判斷。中國石油經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院天然氣市場研究所所長陳蕊認(rèn)為，東北亞LNG現(xiàn)貨價(jià)格上漲與油價(jià)回升有關(guān)，目前市場仍處于買方機(jī)遇期，今年將有多個(gè)項(xiàng)目進(jìn)入FID，預(yù)計(jì)未來3-5年內(nèi)市場供應(yīng)整體寬松，后期由于新項(xiàng)目投產(chǎn)速度將大幅放緩，或?qū)⒃?022—2023年出現(xiàn)供給缺口并迅速擴(kuò)大。

　　IHS Markit預(yù)測，未來3-5年內(nèi)LNG市場供需寬松格局仍將繼續(xù)。由于美國、澳洲等地新項(xiàng)目的投產(chǎn)，未來幾年全球LNG液化能力將保持高增速。到2021年底，全球新建產(chǎn)能將達(dá)到9000萬噸，較2017年底液化能力將上升30%。將較好滿足全球天然氣貿(mào)易發(fā)展和消費(fèi)增長的需求。

　　專家認(rèn)為，未來幾年亞洲LNG需求主要將由中、韓兩國拉動(dòng)，市場出現(xiàn)供不應(yīng)求只是時(shí)間問題。中國石化石油勘探開發(fā)研究院戰(zhàn)略室副主任侯明揚(yáng)指出，我國LNG需求以“控煤政策”為約束條件，結(jié)合國家趨勢，綠色發(fā)展必然是循序漸進(jìn)的過程，預(yù)計(jì)在“十三五”末期到“十四五”期間會(huì)出現(xiàn)LNG的供不應(yīng)求，但之后由于替代能源的發(fā)展、能效的不斷提升需求增長難以判斷。IHS Markit亞太區(qū)董事總監(jiān)周希舟解釋，由于煤改氣政策的影響，我國LNG需求將維持高增速。韓國于去年年底推出能源新政，計(jì)劃逐步將核電、燃煤發(fā)電退出電力系統(tǒng)，提高天然氣機(jī)組的發(fā)電利用率，需求也隨之上升；隨著核電重啟，作為全球第一大LNG進(jìn)口國，日本電力行業(yè)的天然氣需求已達(dá)峰值；印度、印尼等南亞、東南亞國家雖然天然氣需求潛力比較大，但價(jià)格敏感性比較高、承受能力相對(duì)有限，需求存在變數(shù)。

　　探因

　　“煤改氣”驅(qū)動(dòng)需求高速增長

　　2017年，亞洲帶領(lǐng)全球LNG貿(mào)易增速重回兩位數(shù)，我國更是亞洲進(jìn)口增量的領(lǐng)跑者。國際能源機(jī)構(gòu)（IEA）在2018年天然氣年度報(bào)告中預(yù)測，2017—2023年我國的天然氣需求將增長近60%，達(dá)到3760億立方米，其中LNG進(jìn)口從2017年的510億立方米增加至2023年的933億立方米。我國將在2019年超越日本成為管道天然氣和LNG最大進(jìn)口國。

　　多位專家表示，政策因素是推動(dòng)我國LNG進(jìn)口快速增長的首要因素。周希舟認(rèn)為，我國的天然氣需求由政策驅(qū)動(dòng)，過去十年一直在東部地區(qū)環(huán)境壓力相對(duì)大的人口密集地區(qū)推行工業(yè)和電力行業(yè)的“煤改氣”，每年都有一批新的燃?xì)怆姀S上線，這是LNG增長的一個(gè)穩(wěn)定的驅(qū)動(dòng)因素。另外他也提出，去年我國天然氣需求增速為15%，遠(yuǎn)高于之前五年平均9.5%的增速，帶來的供給缺口需要中央與地方、環(huán)保部門與能源部門聯(lián)動(dòng)協(xié)調(diào)解決。

　　侯明揚(yáng)稱，近年來政府相繼出臺(tái)了《加快推進(jìn)天然氣利用的意見》和新版《天然氣利用指導(dǎo)意見》培育天然氣主體能源地位。同時(shí)，地方政府的“煤改氣”力度提升，既是京津冀地區(qū)為了完成中央環(huán)保任務(wù)的需要，又是拉動(dòng)產(chǎn)業(yè)綠色轉(zhuǎn)型的發(fā)展機(jī)遇。從價(jià)格方面看，東部沿海LNG與其他燃料相比在高油價(jià)下有一定競爭力。此外，從商業(yè)模式方面看，天然氣“點(diǎn)供”與分布式利用模式同樣推動(dòng)了我國LNG進(jìn)口增長。點(diǎn)供能到達(dá)燃?xì)夤芫W(wǎng)到達(dá)不了的地方，刺激了天然氣終端消費(fèi)主體數(shù)量增加，但點(diǎn)供的意義不在于數(shù)量，而在于能真實(shí)反映終端價(jià)格的價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能。

　　瓶頸

　　行業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)亟待完善

　　據(jù)經(jīng)研院預(yù)測，我國LNG 進(jìn)口量在2020年將增至5000 萬噸左右，占天然氣消費(fèi)的比重升至23%。然而，截至去年12月底，我國已建成儲(chǔ)氣庫的天然氣儲(chǔ)備能力僅為100億立方米左右，約占國內(nèi)天然氣需求總量5%以下。與天然氣行業(yè)發(fā)展類似，我國LNG產(chǎn)業(yè)存在基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)不足、價(jià)格機(jī)制亟待完善等發(fā)展瓶頸。

　　侯明揚(yáng)表示，目前我國亟須推進(jìn)儲(chǔ)氣庫、接收站等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，以解決接收能力不足、終端分布不均、管道不夠互聯(lián)互通等問題。此外，目前政策上沒有實(shí)質(zhì)性措施既刺激需求擴(kuò)大又保障供給，還需推進(jìn)天然氣市場改革，啟動(dòng)價(jià)格形成機(jī)制改革，并使市場參與主體多元化。

　　周希舟強(qiáng)調(diào)，天然氣價(jià)格應(yīng)有季節(jié)之分，以北京地區(qū)為例，冬季和夏季的天然氣日需求比最高達(dá)到10：1。在美國、歐洲，天然氣價(jià)格的季節(jié)性吸引了一批投資者建設(shè)初期設(shè)施，我國目前沒有這樣的價(jià)格機(jī)制，這是儲(chǔ)導(dǎo)致氣設(shè)施投資者的動(dòng)力不足的重要原因。同時(shí)，對(duì)適合建設(shè)地下儲(chǔ)氣庫的鹽層、枯竭油氣田的選址工作也有待繼續(xù)。此外，行業(yè)上下游的價(jià)值鏈要疏通，在緩解下游的成本壓力方面，國外沒有經(jīng)驗(yàn)?zāi)Ｊ娇梢灾苯诱瞻?，需要自己摸索一條道路。

　　問策

　　我國LNG需求增量將來自何方？

　　根據(jù)殼牌發(fā)布的《2017年LNG行業(yè)展望》，全球LNG液化能力增速將在2020年后由7%迅速下降至2%以下，考慮到LNG需求有望保持中高速增長，如果沒有新項(xiàng)目達(dá)成FID（最終投資決策），市場將從供需平衡迅速轉(zhuǎn)入供不應(yīng)求。屆時(shí)我國LNG需求增量將來自何方？

　　周希舟稱，天然氣僅僅是替代散煤供熱的一小部分，我國的大型燃煤電廠在全世界不管是從效率還是排放上都是處于前列的，發(fā)電供暖的份額大部分可以被清潔燃煤機(jī)組取代。2017年底10部委共同印發(fā)《北方地區(qū)冬季清潔取暖規(guī)劃》，2021年前將大幅降低散煤發(fā)電比例，指出了清潔燃煤機(jī)組的重要性。這樣在國際天然氣價(jià)格位于高位的時(shí)候，可以利用清潔燃煤機(jī)組熱電聯(lián)產(chǎn)供電供暖，既填補(bǔ)了冬季供熱缺口，又解決了電力行業(yè)產(chǎn)能過剩問題。目前在我國，可再生能源發(fā)電量已經(jīng)超過天然氣和核電的發(fā)電量，雖然可再生能源供暖（電暖）價(jià)格昂貴，但是長期來看，成本下降已成定局，用電供暖替代煤和天然氣也成可能。

　　“總體上煤炭的消費(fèi)量還是控制的，還是需要天然氣（發(fā)電、取暖）。”陳蕊對(duì)此提出不同看法。針對(duì)未來LNG市場供不應(yīng)求的局面，侯明揚(yáng)認(rèn)為，我國應(yīng)“開源節(jié)流”，對(duì)內(nèi)理順價(jià)格機(jī)制、提升市場競爭性、提高國內(nèi)天然氣產(chǎn)量和能效。對(duì)外要利用買方市場機(jī)遇，實(shí)現(xiàn)進(jìn)口多元化，去年我國從18個(gè)國家進(jìn)口了LNG，巨大的市場是巨大的優(yōu)勢，要想將“亞洲溢價(jià)變?yōu)?ldquo;亞洲折價(jià)”，還需加強(qiáng)海外上游獲取，加快替代能源的發(fā)展。（記者 董宣）

　　轉(zhuǎn)自：中國石油報(bào)

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